Apabila mula ditubuhkan TLDM, ketika itu Tentera Laut Simpanan Sukarelawan Negeri Selat atau Straits Settlement Naval Volunteer Reserve (SSNVR), menggunakan panji dan jack Royal Navy. Pada waktu itu, SSNVR merupakan satu unit di bawah Tentera Laut Diraja British. Pada tahun 1939, Perang Dunia Kedua meletus, dan SSNVR kini digelar Royal Malay Navy terus menggunakan panji British ini.

Panji British ini mengandungi bendera United Kingdom di canton atas kiri ataupun dipanggil upper hoist. Sebuah salib St George berwarna merah membahagikan panji ini kepada empat bahagian. Asalnya panji ini hanya digunakan oleh Armada Putih didalam Tentera Laut British. Tentera Laut British ketika itu sangat besar sehingga dibahagi kepada tiga armada, Putih, Merah dan Biru. Hanya pada tahun 1864, panji ini dikhususkan untuk tentera laut dan panji-panji lain oleh perkhidmatan kerajaan (biru) dan kapal dagang (merah).